【大纪元7月22日讯】现代人越来越长寿，越来越健康，60余岁退休人士可能仍享有20－30余年的退休生涯。长寿又健康当然是好事，但相对的活得愈久，所需的费用与消耗也愈高。我们在多年工作之后，是否准备好足够的资源来享受一个舒适的退休生活呢？光靠社会保险退休金，很可能是不够的，再考虑通货膨胀的因素，我们是不是得未雨绸缪做好准备呢？ 在所有的退休投资中，“年金”是令人瞩目的一个选择。
先来讲讲“年金”是什么？年金是综合了投资与保险的一项产品，是你为自己将来准备的“终身俸”。你可以拿一辈子，活多久拿多久，拿到离世。年金有三个特点：
1. 延税性（Tax-Deferred）当你有收益时无需付税，除非你把钱取出来。这意味
2. 保本性（Principal protected, Downside protection） 即使市场行情下走，你的本金也不受影响。
3. 成长性（Growth, Upside potential）当市场行情上走时，你的收益也会上走。
年金可分为三大类：
固定年金（Fixed Annuity），顾名思义，它给固定的回收, 到期本金利息一同收回。适合保守者。
指数年金（Indexed Annuity），指数年金是有上限的，根据市场的指数上下浮动，并有定值的基本回收。适合保守者，又想参与投资市场者。
浮动年金（Variable Annuity）,浮动年金是固定年金（Fixed Annunity）与共同基金（Mutual Fund）的组合，通过你所选择的投资性质及市场走向取得回收。适合长期投资者，因为回收较高。
年金起源于17世纪欧洲国家，初期的目的是整存及一辈子零付的概念。早年英国困于多年与法国的战争，政府为筹资于1693年首次发行年金，名叫“The State Tontice”。而美国在1912年一家宾州保险公司首次公开发行年金。早期的年金都是固定年金（Fixed Annunity），并以投资人的现金收入（Steady Income, Life Time Income）为主要目的。1930年代美国经济萧条期，一般民众视保险公司较为可靠的现金收入来源。
浮动年金（Variable Annuity）于1952年问世。起初是用于教师的退休福利计划。当时危d不受一般投资者注目。近年来由于大批婴儿潮出生的人士接近退休年龄，使得年金成为一个很受注目及欢迎的产品。80年代由于高利率及优惠的税法条例使得年金稳定成长。90年代中末期的股市大幅度成长及资讯发达，一般投资者热衷于学习研究投资产品，使得浮动年金（Variable Annuity）的成长更加速，超过固定年金。根据LIMRA International的统计，1990年，年金总投资额为12 Billion，1997年为126 Billion，2003年为216 Billion。
最近几年来由于年金的需求量大增，市场的波动不安，以及保险公司之间的竞争，使得年金的内容改进了许多。如果你有6、7年前投资年金，现在应该重新审视比较一下，是否应该继续下去，或者交换做（1035 Exchange）。
年金有许多特性是其它投资项目所没有的。比如，延税作用、保本、死亡保证金、存活保障、配偶保障、债权人保障等。年金也是个较为复杂的产品，许多人对它不了解，因此裹足不前而丧失良机，实在可惜。年金虽然是一项很好的延税、保本的投资工具，但它不一定适合每一个人。在你投资年金以前，要明白你投资的是什么？你投资的期限有多长？你的税务情况如何？此家保险公司的偿债能力如何？评估公司对这个保险公司的评估如何？费用多少？死亡受益多少？存活受益多少？是否有配偶保障等问题。 如果你想多了解年金的内容及投资项目，请参加张碧南女士主讲的年金介绍讲座，免费参加。时间：7/30/2005,星期六，2:00~4:00pm. 地点：A. G. Edwards & Sons. 77 Sugar Creek Center Blvd. #100, Sugarland, TX 77478. 如您有任何问题，请洽张碧南女士：281－340－8812,281－923－6727. ◇(http://www.dajiyuan.com)
